股票投资及风险控制策略

股票投资及风险控制策略

王公强,何嘉辉

河北工程大学科信学院,056000

摘要：我国社会经济快速发展背景下，股票市场也实现了一定发展，但由于股票市场还不够成熟，这导致投资者面临风险。因此，作为股票投资者，应该正确认识股票投资，并清楚投资中存在的风险，这样才能获得更多效益。本文就股票投资及风险控制策略展开探讨，全面深入了解股票市场，并加强对投资风险的控制。

关键词：股票投资；风险控制；有效策略

引言：随着股票市场发展，越来越多人会选择投资股票，从中可以获取一定利益。根据科学调查显示，我国股市投资者呈逐年增长趋势，这也说明了人们对股票投资的热衷。但风险是股票投资的最大特征，一旦发生风险，将会对投资者造成损失。因此，加强风险控制研究是很有必要的，可以提升股票投资者的安全性。

一、股票投资问题分析

（一）高风险高收益，低风险低收益

高风险高收益，低风险低收益是人们对股票市场最基本的印象，但从股票市场多年的发展情况来看，即使投资者承受高风险，但不一定会获得高收益。根据股票市场调查显示，大部分人都是亏损的，只有少部分人从中获利。那所谓的高风险高收益指的是什么？这是指当股票市场处于相对均衡的合理价值区，就会实现高风险高收益的目标，如果不在合理价值区，那就无法实现高风险高收益。当企业经济效益较好时，股票市场的合理价值区就会越广，投资者从中获益的可能性就会越大。因此，投资者应深入了解股票市场，这样才能做到合理投资。[1]

（二）投资者的心理问题

股票投资者有着共同目标，即在投资中获取最大利益，但由于股票市场存在很大不确定性，这使得投资者会产生恐惧。例如，当投资者购买股票处于下跌状态时，为了最大程度减少造成损失，投资者会将股票卖出，但卖出一段时间后股票很有可能会上涨。另外，当股票市场处于不断上涨中，投资者会担心错过牛市，因此，投资者会快速购买股票，但之后股票会下跌。之所以会出现这类问题，主要原因是投资者的心理问题，他们想要获得更多利益。

（三）卖出盈利，保留亏损

如果投资者的账户中有两只股票，其中一只股票处于盈利状态，另一只股票则处于亏损状态。当投资者急于用钱的时候，此时要卖出一只股票，那应该将哪只股票卖掉呢？这和投资者的心理认知有着很大关系。根据以往的股票市场经验来看，大部分投资者会将赚钱的股票卖掉，主要原因是投资者认为亏损对自己伤害比较大，赚钱股票是处于盈利状态的，亏钱和赚钱区别是非常大的。[2]

二、股票投资的风险控制策略

（一）树立正确投资理念

随着社会经济快速发展，人们也想快速致富，在这种心理驱使下，投资者在股票市场上容易出现跟风行为，出现股市的羊群效应，这对股票价值会产生直接影响。同时，由于投资者是盲目从中，对股票市场实际情况并不了解，这也增加了投资的风险，对投资者造成经济损失。为了规避这种风险，应该引导投资者树立起正确投资理念，不能单纯为了追求利益而忽视股票市场实际情况。做一名理性的股票投资者，在入股之前先要了解股市情况，同时，投资者还要结合自身经济能力来看，从而保证股票投资的科学合理性，避免出现冲动投资。

（二）确定合理投资目标

投资者进入股市一般会确定投资目标， 但从整体上来看，投资目标主要包括资本保值、资本增值等集中。对于每一种投资目标而言，对投资对象不同，而且投资中面临风险也存在差异。因此，投资者确定投资目标时要综合考虑，避免因为盲从确定的不合理投资目标，这会给自身造成经济损失。投资目标对投资者实际行动会产生直接影响，所以，必须保证投资目标的科学合理性，这样才能最大程度维护投资者利益，避免给自身造成巨大损失。[3]

（三）保持正确投资心理

心理是影响投资者做出决策的重要因素之一，为了减少风险发生，应该引导投资者保持正确投资心理，这样才能更好去进行投资。“股市有风险、投资需谨慎”，这句话告诉广大投资者入市不能只想着赚钱，还要承担一定风险，而且风险是客观存在的。另外，投资者心理都是在利益驱使下发生转变，想要获取更大利益，但最后却亏损。所以，股票投资者应该学会把控利益，不能过度贪婪，否则将会得不偿失。同时，研究表明，投资者的决策能力高低和市场收益有着直接关系。为了提高决策能力，投资者可以通过专业学习或者培训提升，从而保证决策行为的合理性。投资者也要克服自身的心理问题，保持一个平和、冷静的心态，防止出现不合理投资行为。

（四）创建良好投资环境

和西方发达国家比较，我国股票市场发展时间较短，所以属于新兴市场，其存在透明度低、信息披露不够等问题，从而增加了投资者的风险。另外，关于股票市场的法律不完善，而且在很多方面存在漏洞，这使得部分机构存在违规操作、内幕交易等问题，给投资者带来了风险。因此，为了维护投资者权益，必须要创建出良好股票市场环境。同时，关于股票市场运行的相关法律法规也要加快建设，运用法律对股票市场进行规范，从而最大程度减少风险发生。当投资者处于健康股票市场环境中，参与投资的积极性会大大提升，股票市场也会充满活力。

（五）加强政府监管

我国股票市场交易制度建设时间较短，而且采用政府推行的模式，导致政府在市场监管中存在诸多问题，例如，管理混乱、信息披露制度缺乏等，这对股票市场发展会产生不利影响。为了改善这种情况，有效促进股票市场发展，政府应肩负起自身职责，并加强对股票市场的监督，对于现存问题改进。特别是对于股票市场中的违规行为，政府必须严厉打击，这样才能创建出有序市场环境。股票市场的发展需要政府推动，因此，政府要对股票市场进行全面监管，特别是一直存在的问题要解决，消除不利因素对股票市场运行的影响，为投资者创建良好股票市场环境，并减少风险的发生。[4]

（六）建设股票市场文化

股票市场大部分投资者缺乏风险教育，导致投资者风险意识薄弱。受到传统文化影响，人们刚开始就会考虑风险的形成问题，并考虑他人给自己造成损害应当承担什么责任。受到这种风险思想的影响，股票投资者希望政府通过利好来刺激市场，从而弥补自身损失。实际中政府也这样做过，政府将投资者不愿承担风险转移到自己头上。很显然，这种风险处理方式缺乏合理性，无法适应市场需求。最有效的解决方式是加强对投资者的引导，并增强投资者风险意识，要求投资者不仅要正确识别风险，而且具有一定风险承受能力和风险处理能力。加强股票市场文化建设，利用良好文化去引导投资者，并帮助投资者树立起正确风险意识，当风险来临时可以有效面对和处理。

结语：综上所述，本文对股票投资及风险控制策略展开探讨，让广大投资者明白股票市场风险较高，进行投资时要慎重考虑，从而维护好个人利益。同时，我国股票市场发展时间较短，在很多方面存在问题。因此，需进行深入分析，并建立起一套完善市场运行机制，这样股票市场才能健康发展，推动社会经济的发展。

参考文献：

[1]牛青云. 保险资金股票投资风险如何管控[J]. 中国农业会计,2020(12):64-66.

[2]刘丽丽. 市盈率、扣净市盈率与股票投资风险——基于中国A股上市公司的经验数据[J]. 企业科技与发展,2021(8):93-95.

[3]钟思珍. 个人投资者股票投资风险管理分析[J]. 产业创新研究,2020(15):52-53.

[4]吴慧慧,迟骏. 投资者情绪、风险承担与股票收益[J]. 金融发展研究,2022(1):38-47.